uu.seUppsala universitets publikationer
Ändra sökning
RefereraExporteraLänk till posten
Permanent länk

Direktlänk
Referera
Referensformat
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association
  • vancouver
  • Annat format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annat språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
Does Value-at-Risk Give a False Sense of Security in the Swedish Stock Market?: An empirical study of the accuracy of Value-at-Risk in the Swedish stock market.
Uppsala universitet, Humanistisk-samhällsvetenskapliga vetenskapsområdet, Samhällsvetenskapliga fakulteten, Nationalekonomiska institutionen.
2014 (Engelska)Självständigt arbete på grundnivå (kandidatexamen), 10 poäng / 15 hpStudentuppsats (Examensarbete)
Abstract [en]

This thesis will test the accuracy of parametric and non-parametric Value-at-Risk as a risk measure for the swedish stock market. The idea that VaR is a powerful tool of measuring risk that can be understood by all levels of management and regulators has made the approach very popular and is now an industry standard. Many models assume normal distribution and doesn’t take into account the possibility of fat tails. This empirical study of the 30 biggest stocks on the Stockholm stock exchange and the index OMXS30 will show that both parametric and non-parametric VaR underestimates the frequency of VaR breaks.

Ort, förlag, år, upplaga, sidor
2014.
Nationell ämneskategori
Nationalekonomi
Identifikatorer
URN: urn:nbn:se:uu:diva-219385OAI: oai:DiVA.org:uu-219385DiVA, id: diva2:699620
Handledare
Examinatorer
Tillgänglig från: 2014-02-28 Skapad: 2014-02-28 Senast uppdaterad: 2014-02-28Bibliografiskt granskad

Open Access i DiVA

Fulltext saknas i DiVA

Av organisationen
Nationalekonomiska institutionen
Nationalekonomi

Sök vidare utanför DiVA

GoogleGoogle Scholar

urn-nbn

Altmetricpoäng

urn-nbn
Totalt: 322 träffar
RefereraExporteraLänk till posten
Permanent länk

Direktlänk
Referera
Referensformat
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association
  • vancouver
  • Annat format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annat språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf