uu.seUppsala universitets publikationer
Ändra sökning
RefereraExporteraLänk till posten
Permanent länk

Direktlänk
Referera
Referensformat
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association
  • vancouver
  • Annat format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annat språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
Volatility modeling in the presence of measurement errors
Uppsala universitet, Humanistisk-samhällsvetenskapliga vetenskapsområdet, Samhällsvetenskapliga fakulteten, Institutionen för informationsvetenskap.
Uppsala universitet, Humanistisk-samhällsvetenskapliga vetenskapsområdet, Samhällsvetenskapliga fakulteten, Institutionen för informationsvetenskap. Uppsala universitet, Humanistisk-samhällsvetenskapliga vetenskapsområdet, Samhällsvetenskapliga fakulteten, Institutionen för informationsvetenskap, Statistik.
2001 (Engelska)Ingår i: Journal of Risk, ISSN 1465-1211, Vol. 3, nr 4, s. 53-67Artikel i tidskrift (Refereegranskat) Published
Abstract [en]

In this paper, the authors examine the effects of measurement errors on volatility measures. This is done by first expressing the moment properties of general volatility models with measurement errors in terms of the corresponding moments for the underlying unobserved signal process. Then the consequences of measurement errors for some GARCH and stochastic volatility models are evaluated. It is shown that measurement error causes the autocorrelation function, here for the squared process, to start and remain lower than for the underlying unobserved signal process. The size of the effects are highly dependent on the degree of persistence in the volatility. Finally, the consequences of measurement errors on time-varying VaR measures are studied.

Ort, förlag, år, upplaga, sidor
2001. Vol. 3, nr 4, s. 53-67
Nationell ämneskategori
Sannolikhetsteori och statistik
Identifikatorer
URN: urn:nbn:se:uu:diva-39049OAI: oai:DiVA.org:uu-39049DiVA, id: diva2:66948
Tillgänglig från: 2005-10-05 Skapad: 2005-10-05 Senast uppdaterad: 2010-06-03Bibliografiskt granskad

Open Access i DiVA

Fulltext saknas i DiVA

Övriga länkar

http://www.thejournalofrisk.com/public/showPage.html?page=jor_index
Av organisationen
Institutionen för informationsvetenskapStatistik
Sannolikhetsteori och statistik

Sök vidare utanför DiVA

GoogleGoogle Scholar

urn-nbn

Altmetricpoäng

urn-nbn
Totalt: 485 träffar
RefereraExporteraLänk till posten
Permanent länk

Direktlänk
Referera
Referensformat
  • apa
  • ieee
  • modern-language-association
  • vancouver
  • Annat format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annat språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf