Kryptovalutor har under senare år nått en bredare publik. Än så länge råder dock oklarheter i hur valutorna bäst värderas. Ett sätt att värdera kryprovalutor är genom kapitalprissättningsmodellen och flerfaktormodeller. Tidigare forskning är oenig i hur verkningsfulla modellerna är på kryptomarknaden. Syftet med denna studie är att studera skillnader i prestation för faktormodeller mellan svenska aktiemarknaden och kryptomarknaden och undersöka huruvida tillfogande av en femte faktor till befintliga modeller kan förklara något av skillnaderna. Med traditionell regressionsanalys och alternativ utvärdering genom korsvalidering studeras frågorna. Resultaten visade att faktormodellerna presterar bättre på aktiemarknaden. Utvärderingen gav att skillnaderna åtminstone var 42% i förklarad variation och att den genomsnittliga avvikelsen från regressionslinjen var 1,75% högre i bästa fall för kryptomarknaden jämfört med aktiemarknaden. Den femte riskfaktorn fångade skillnader i avkastning efter utsatthet för systematisk risk. Det påvisades statistiskt säkerställda resultat och mer variation kunde förklaras i enskilda tillgångars avkastning, men riskfaktorn motiverade inte en riskpremie i en känslighetsanalys genom Fama-MacBeths regression.